Смена фокуса ИИ-инвестиций с программного обеспечения на физическое оборудование спровоцировала колоссальное ралли на рынке компьютерного железа. На фоне рекордного спроса на серверы с чипами Nvidia акции Dell на премаркете сегодня взлетели почти на 40%, обновив исторические максимумы. Это подтолкнуло вверх котировки азиатских техногигантов во главе с Lenovo, чьи бумаги за май выросли в цене вдвое.
Смена фокуса ИИ-инвестиций с программного обеспечения на физическое оборудование спровоцировала колоссальное ралли на рынке компьютерного железа. На фоне рекордного спроса на серверы с чипами Nvidia акции Dell на премаркете сегодня взлетели почти на 40%, обновив исторические максимумы. Это подтолкнуло вверх котировки азиатских техногигантов во главе с Lenovo, чьи бумаги за май выросли в цене вдвое.
Главным триггером рыночного безумия стал сильный квартальный отчёт Dell, которая зафиксировала скачок выручки на 88% до $43,84 млрд, превзойдя ожидания аналитиков. Компания резко пересмотрела свой годовой прогноз доходов — до $165-169 млрд (вместо прежних $138-142 млрд) и ждёт, что продажи одних только ИИ-серверов в 2027 финансовом году достигнут $60 млрд. Крупнейшими заказчиками оборудования стали Alphabet и Amazon, активно вкладывающиеся в свои дата-центры.
Этот успех позволил Dell в один день увеличить свою рыночную капитализацию более чем на $81 млрд, а эксперты Morgan Stanley назвали прошедший квартал одним из самых впечатляющих в истории индустрии потребительского железа. Взлёт Dell подтвердил глобальный тренд: корпоративный сектор сейчас массово переходит от теоретического тестирования нейросетей к закупке реальных мощностей для ИИ-вычислений, что на руку традиционным производителям серверов.
Волна оптимизма мгновенно докатилась до Азии, где китайская Lenovo закрыла май ростом котировок на 105%, показав лучший месячный результат с 1999 года. Бумаги компании за одну только пятницу 29 мая взлетели на 22%. Инвесторы всё отчётливее видят в Lenovo ключевого ИИ-игрока азиатского региона, способного на равных конкурировать с американскими брендами в поставках инфраструктуры для бизнеса.
Финансовые результаты Lenovo показали, что она смогла удержать стабильную маржу, несмотря на жёсткое давление со стороны растущих цен на компоненты — в частности, на чипы памяти. Аналитики подчёркивают, что спрос на ИИ-серверы окончательно перерос уровень узкого круга гиперскейлеров и распространился на обычный крупный бизнес. Это позволило Lenovo показать сильную динамику наперекор общему падению гонконгского технологического индекса Hang Seng Tech, который с начала года просел на 12%.
Релоцировались? Теперь вы можете комментировать без верификации аккаунта.